يحتل صندوق الاستثمارات العامة السعودي المرتبة الخامسة بين أكبر صناديق الثروة السيادية في العالم، حيث تصل الأصول الخاضعة للإدارة إلى 1.15 تريليون دولار.
وخصص صندوق الاستثمارات العامة نحو 80 بالمئة من استثماراته داخل المملكة واستثمر 55 بالمئة من محفظته في أصول بديلة.
ويلعب صندوق الاستثمارات العامة دورًا مركزيًا في التنويع الاقتصادي لرؤية السعودية 2030 من خلال الاستثمار في قطاعات التكنولوجيا والسياحة والبنية التحتية والعقارات.
الترتيب الخامس لأكبر صندوق ثروة سيادية
حقق صندوق الاستثمارات العامة في المملكة العربية السعودية خطوات تحويلية في المشهد المالي العالمي، حيث حصل مؤخرًا على مكانته باعتباره خامس أكبر صندوق للثروة السيادية في جميع أنحاء العالم.
ومع ارتفاع الأصول الخاضعة للإدارة إلى 1.15 تريليون دولار، فإن صندوق الاستثمارات العامة ليس قوة مالية فحسب، بل هو أيضًا لاعب محوري في مبادرة رؤية 2030 الطموحة للمملكة، والتي تهدف إلى تنويع الاقتصاد.
ويتسم صعود صندوق الاستثمارات العامة إلى الصدارة بزيادة ملحوظة في قاعدة أصوله، التي نمت بمقدار 226 مليار دولار منذ نهاية عام 2024.
وتوضح هذه الأرقام التزام الصندوق بتعزيز النمو الاقتصادي داخل المملكة مع توسيع حضوره العالمي.
تصنيفات صناديق الثروة السيادية
ووفقا لمعهد صناديق الثروة السيادية، يحتل صندوق الاستثمارات العامة الآن المرتبة الخامسة بين أكبر صناديق الثروة السيادية في العالم. ويسلط هذا التصنيف الضوء على الموقع الاستراتيجي لصندوق الاستثمارات العامة في ساحة الاستثمار العالمية، مما يؤكد قدرته على التأثير على الأسواق والقطاعات في جميع أنحاء العالم.
الترتيب الحالي هو كما يلي:
- صندوق التقاعد الحكومي في النرويج بأصول تبلغ 2.04 تريليون دولار
- إدارة الدولة للنقد الأجنبي بأصول تبلغ 1.69 تريليون دولار
- مؤسسة الاستثمار الصينية بأصول تبلغ 1.56 تريليون دولار
- جهاز أبوظبي للاستثمار بأصول 1.18 تريليون دولار
- صندوق الاستثمارات العامة السعودي مع 1.15 تريليون دولار في الأصول
استراتيجية الاستثمار في صندوق الاستثمارات العامة
إحدى الخصائص المميزة لصندوق الاستثمارات العامة هو توجهه الاستثماري المحلي القوي. ويتم تخصيص ما يقرب من 80% من أصولها داخل المملكة العربية السعودية، مما يعكس التزامها بدعم الاقتصاد المحلي.
ويكتسب هذا النهج أهمية خاصة حيث تسعى المملكة إلى تقليل اعتمادها على عائدات النفط وتعزيز الصناعات الجديدة.
تخصيص الأصول
وتتنوع المحفظة الاستثمارية لصندوق الاستثمارات العامة بشكل ملحوظ، حيث يتم توجيه 55% من أصوله نحو الاستثمارات البديلة. وتتناقض استراتيجية التخصيص هذه بشكل حاد مع العديد من نظيراتها العالمية، والتي غالبا ما يكون لديها الحد الأدنى من التعرض المحلي.
ويشمل تركيز صندوق الاستثمارات العامة على الأصول البديلة الاستثمارات في التكنولوجيا والعقارات والبنية التحتية، بما يتماشى مع الأهداف الاقتصادية الأوسع للمملكة.
الاستثمارات الكبرى لصندوق الاستثمارات العامة
في السنوات الأخيرة، تصدر صندوق الاستثمارات العامة عناوين الأخبار من خلال العديد من الاستثمارات رفيعة المستوى، بما في ذلك عملية استحواذ تاريخية في صناعة الألعاب. وفي عام 2025، استثمر الصندوق 28.8 مليار دولار للاستحواذ على حصة أغلبية في شركة Electronic Arts، وهي خطوة عززت بشكل كبير وجودها في قطاع الترفيه الرقمي العالمي.
اكتساب الفنون الإلكترونية
يعد هذا الاستحواذ، الذي أدى إلى استحواذ صندوق الاستثمارات العامة على حصة قدرها 93% في الشركة، أحد أكبر الصفقات في صناعة الألعاب. وهو يعكس استراتيجية الصندوق لتنويع استثماراته والاستفادة من القطاعات المربحة التي تعد بعوائد كبيرة.
ولم تضع الصفقة صندوق الاستثمارات العامة كلاعب رئيسي في صناعة الألعاب فحسب، بل سلطت الضوء أيضًا على التزامه بالاستثمار في القطاعات المبتكرة وعالية النمو.
المعاملات البارزة الأخرى التي قام بها صندوق الاستثمارات العامة
بالإضافة إلى الاستحواذ على شركة Electronic Arts، شارك صندوق الاستثمارات العامة في العديد من المعاملات الإستراتيجية، بما في ذلك الشراكات مع الشركات العالمية لتعزيز قدراته التشغيلية.
على سبيل المثال، استحوذ الصندوق مؤخراً على حصة أغلبية قدرها 54% في مجموعة MBC العملاقة للبث التلفزيوني من شركة استدامة القابضة مقابل 2 مليار دولار، واستحوذ على حصة قدرها 15% في مطار هيثرو بلندن.
المنافسة الإقليمية لصندوق الاستثمارات العامة
وفي حين برز صندوق الاستثمارات العامة كقائد في الإنفاق الاستثماري، فإنه يواجه منافسة كبيرة من صناديق الثروة السيادية الأخرى في المنطقة. على سبيل المثال، استثمرت شركة مبادلة للاستثمار الإماراتية 32.7 مليار دولار في عام 2025، مما يوضح المشهد التنافسي بين الصناديق السيادية الخليجية.
اتجاهات الاستثمار الجماعي
وبشكل جماعي، خصصت صناديق الثروة السيادية الخليجية، بما في ذلك هيئة أبوظبي للاستثمار والهيئة العامة للاستثمار الكويتية، مبلغا مذهلا قدره 126 مليار دولار في عام 2025، وهو ما يمثل 43٪ من إجمالي الإنفاق الاستثماري السيادي العالمي.
ويسلط هذا الاتجاه الضوء على النفوذ المتزايد لدول الخليج في المشهد الاستثماري العالمي وجهودها لتنويع اقتصاداتها.
دعم رؤية 2030
ويلعب صندوق الاستثمارات العامة دوراً حاسماً في رؤية المملكة العربية السعودية 2030، وهي خطة شاملة تهدف إلى تحويل الاقتصاد وتنويع مصادر إيراداته. ومن خلال الاستثمار في مختلف القطاعات، لا يعمل صندوق الاستثمارات العامة على تعزيز محفظته فحسب، بل يساهم أيضًا في الاستدامة الاقتصادية للمملكة على المدى الطويل.
ومن المتوقع أن يكون لنمو صندوق الاستثمارات العامة واستثماراته الاستراتيجية تأثير عميق على الاقتصاد السعودي. ومن خلال تعزيز الصناعات الجديدة وخلق فرص العمل، يلعب الصندوق دورًا حيويًا في التحول الاقتصادي للمملكة.
تشكيل المشهد المالي العالمي
ويعد صعود صندوق الاستثمارات العامة إلى المركز الخامس بين أكبر صناديق الثروة السيادية في العالم بمثابة شهادة على رؤيته الاستراتيجية والتزامه بالتنويع الاقتصادي.
ومن خلال محفظة استثمارية قوية، والتركيز على النمو المحلي، والأهداف المستقبلية الطموحة، يستعد صندوق الاستثمارات العامة لمواصلة تشكيل المشهد المالي داخل المملكة العربية السعودية والعالم.
المزيد من مشاريع صندوق الاستثمارات العامة
حصة صندوق الاستثمارات العامة في EA
من المقرر أن يستحوذ صندوق الاستثمارات العامة السعودي على شركة الألعاب العملاقة EA مقابل صفقة نقدية قياسية بقيمة 55 مليار دولار، إلى جانب شركتي Silver Lake وAffinity Partners، ليكون بذلك أكبر راعي يحصل على استثمار خاص في التاريخ.
وسيحصل مساهمو EA على 210 دولارات للسهم الواحد بينما سيقوم صندوق الاستثمارات العامة بتجديد حصته الحالية البالغة 9.9%.
وتهدف عملية الاستحواذ إلى توسيع نطاق EA العالمي وتعزيز الابتكار وفتح فرص جديدة ومثيرة في مجال الألعاب والترفيه.
حصة صندوق الاستثمارات العامة في متجر سيلفريدجز متعدد الأقسام [Image Credit: The PIF]
استحوذ صندوق الاستثمارات العامة على حصة 40% في سيلفريدجز، المتجر البريطاني الشهير الفاخر، بالتعاون مع مجموعة سنترال.
تم تصميم هذه الشراكة لتسريع نمو شركة “سيلفريدجز”، وخاصةً متجرها الشهير في شارع أكسفورد في لندن.
وتتناسب هذه الخطوة مع استراتيجية صندوق الاستثمارات العامة الأوسع لتنويع استثماراته الدولية وتعزيز محفظته في صناعات التجزئة والرياضة والضيافة المهمة.
شراكة صندوق الاستثمارات العامة مع الكونكاكاف
أبرم صندوق الاستثمارات العامة السعودي اتفاقية طويلة الأمد مع اتحاد الكونكاكاف لكرة القدم في الأمريكتين التابع للاتحاد الدولي لكرة القدم (فيفا).
يركز هذا التعاون على تطوير الرياضة على جميع المستويات في أمريكا الشمالية والوسطى ومنطقة البحر الكاريبي.
وتتناسب الصفقة مع استراتيجية الاستثمار الرياضي الآخذة في الاتساع التي يتبعها صندوق الاستثمارات العامة، في الوقت الذي تستعد فيه الولايات المتحدة والمكسيك وكندا لاستضافة كأس العالم لكرة القدم 2026.
شراكة صندوق الاستثمارات العامة مع ATP
كشف صندوق الاستثمارات العامة السعودي واتحاد لاعبي التنس المحترفين، المنظمة التي تشرف على تنس الرجال، عن شراكة جديدة طويلة الأمد لتعزيز رياضة التنس في جميع أنحاء العالم.
ومن خلال هذه الصفقة، سيكون صندوق الاستثمارات العامة الراعي الرسمي لتصنيفات اتحاد لاعبي التنس المحترفين وشريكًا رئيسيًا في فعاليات اتحاد لاعبي التنس المحترفين.
ويأتي هذا الإعلان بعد تعيين رافائيل نادال سفيرًا للاتحاد السعودي للتنس، وإطلاق بطولة الملوك الستة للتنس، المقرر إقامتها في الرياض في أكتوبر المقبل، والتي تضم كبار النجوم مثل نوفاك ديوكوفيتش.
استحواذ صندوق الاستثمارات العامة على مطار هيثرو في لندن
استحوذ صندوق الاستثمارات العامة السعودي وشركة الأسهم الخاصة أرديان الفرنسية على حصة تبلغ 38% في مطار هيثرو بلندن مقابل 4.1 مليار دولار تقريبًا.
وبعد الاستحواذ عليه من فيروفيال ومساهمين آخرين، سيمنح هذا الاستثمار شركة أرديان حصة قدرها 22.6% وصندوق الاستثمارات العامة حصة قدرها 15%.
وتتوافق هذه الخطوة مع هدف صندوق الاستثمارات العامة المتمثل في تعزيز التعاون التجاري طويل الأجل والاستثمار في صناعة الطيران العالمية.
منصة استثمار بلاك روك المدعومة من صندوق الاستثمارات العامة
أعلنت شركة بلاك روك، أهم شركة لإدارة الأصول على مستوى العالم، عن إنشاء منصة استثمارية جديدة في المملكة العربية السعودية، بتمويل يصل إلى 5 مليارات دولار من صندوق الاستثمارات العامة في المملكة العربية السعودية.
والهدف الأساسي من هذه المبادرة هو تسريع نمو الأسواق المالية في المملكة العربية السعودية وتوفير التمويل لمختلف الاستثمارات في المنطقة، بما في ذلك منطقة الشرق الأوسط وشمال أفريقيا.
ويعد صندوق الاستثمارات العامة، الذي استثمر 31.5 مليار دولار العام الماضي، أكبر صندوق ثروة سيادية من حيث الإنفاق على مستوى العالم.
استثمار صندوق الاستثمارات العامة في ألعاب الهاتف المحمول
تتطلع مجموعة Savvy Games Group، المملوكة بالكامل لصندوق الاستثمارات العامة في المملكة العربية السعودية، إلى زيادة استثماراتها في ألعاب الهاتف المحمول بعد نجاح Monopoly Go.
جلبت هذه اللعبة إيرادات هائلة بلغت 2 مليار دولار. استحوذت مجموعة Savvy Games Group على شركة Scopely، إحدى أكبر شركات تطوير ألعاب الفيديو، في أبريل مقابل 4.9 مليار دولار. وفي الشهر نفسه، أطلقوا لعبة Monopoly Go بميزانية تسويقية قدرها 500 مليون دولار.
تهدف استثمارات الألعاب المستمرة في المملكة العربية السعودية إلى ترسيخ مكانتها كلاعب مهم في صناعة ألعاب الفيديو.
حصة صندوق الاستثمارات العامة في شركة الاتصالات السعودية
استحوذ صندوق الاستثمارات العامة السعودي على حصة الأغلبية في وحدة أبراج الاتصالات السعودية مقابل 3.15 مليار دولار. ويهدف هذا الاستحواذ إلى دمج الوحدة مع الأصول المحلية الأخرى لإنشاء كيان إقليمي بارز لأبراج الهاتف المحمول.
وسيمتلك صندوق الاستثمارات العامة حصة قدرها 54% بينما تمتلك شركة الاتصالات السعودية حصة 43%، وتدير بشكل مشترك حوالي 30 ألف برج في خمس دول، وهو ما يتماشى مع أهداف التحول الاقتصادي لرؤية 2030.
وكجزء من هذا المشروع الجديد، ستقوم شركة الاتصالات السعودية باستثمار 533 مليون ريال في رأس المال والاستفادة من عائدات بيع وحدة أبراجها، “توال”، لدعم التوسع المحلي والدولي.
شراكة صندوق الاستثمارات العامة الكهربائية 360
وقد دخل صندوق الاستثمارات العامة في شراكة طويلة الأمد، Electric 360، مع سباقات Formula E وExtreme E وE1 Powerboat لتسريع التوسع العالمي لرياضة السيارات الكهربائية.
وسيشمل صندوق الاستثمارات العامة، الذي يمتلك بالفعل حصة 5٪ في الفورمولا إي وما يقرب من 50٪ في إكستريم إي للطرق الوعرة، سباقات مثيرة في المملكة العربية السعودية، بما في ذلك حدث الفورمولا إي السنوي الذي يقام في مدينة الدرعية التاريخية.
الاستثمار السحري لصندوق الاستثمارات العامة
قام صندوق الاستثمارات العامة باستثمار كبير بقيمة 590 مليون دولار في شركة Magic Leap، وهي شركة مقرها الولايات المتحدة معروفة بخبرتها في سماعات الواقع الافتراضي الغامرة، والتي تتنافس مباشرة مع شركة Apple Vision Pro.
تتزامن هذه الخطوة الإستراتيجية مع الإصدار الوشيك لجهاز Vision Pro من Apple، بسعر 3499 دولارًا، مما يزيد من تصعيد التنافس بين Magic Leap وMeta وApple.
وبفضل هذا الضخ المالي الكبير، تجاوز إجمالي تمويل Magic Leap الآن 4.5 مليار دولار، مما يجعلها جاهزة لثورة تكنولوجية محتملة.
PIF وESPN شريكان في PFL
أبرم صندوق الاستثمار الفلسطيني شراكة مع ESPN في صفقة مهمة تتعلق بدوري المقاتلين المحترفين. وتسلط هذه الشراكة الضوء على النفوذ المتنامي للمملكة العربية السعودية في الرياضة العالمية.
تتضمن الصفقة البث والدفع مقابل المشاهدة على ESPN+ وتهدف إلى تعزيز حضور المملكة العربية السعودية في الساحة الرياضية الدولية.
تُظهر هذه المحفظة التكنولوجية والرياضية المتنوعة تفاني صندوق الاستثمارات العامة في الترويج للرياضة والاستثمار في الأحداث البارزة.
تابع القراءة: تعلن EA عن اتفاقية للاستحواذ عليها من قبل PIF وSilver Lake وAffinity Partners مقابل 55 مليار دولار
